أعلنت مجموعة «إي فاينانس للاستثمارات المالية والرقمية» عن موافقة مجلس إدارتها على الاستحواذ الكامل بنسبة 100% على شركة «تمويلي للخدمات المالية»، في واحدة من أكبر صفقات الدمج والاستحواذ في قطاع التكنولوجيا المالية والخدمات المالية غير المصرفية بمصر، بقيمة إجمالية تصل إلى 4.8 مليارات جنيه.
وتأتي هذه الخطوة الاستراتيجية لتشكل نقطة تحول حاسمة في نموذج أعمال المجموعة، حيث تستهدف التوسع المباشر في نشاط تمويل المشروعات متناهية الصغر والصغيرة والمتوسطة (MSMEs)، وترسيخ مكانتها كمزود شامل ومدمج للبنية التحتية والحلول المالية الرقمية.
💳 الهيكل المالي وتفاصيل السداد لصفقة الاستحواذ
تتوزع هيكلية تمويل الصفقة بين إصدار أسهم زيادة رأس مال وسداد نقدي مباشر، إلى جانب مقابل مؤجل مرتبط بالأداء:
إجمالي قيمة الصفقة: نحو 4.8 مليارات جنيه.
مبادلة الأسهم (3.85 مليارات جنيه): إصدار 146.1 مليون سهم جديد من أسهم «إي فاينانس» بسعر محدد عند 26.34 جنيه للسهم، ليحصل مساهمو «تمويلي» بموجبها على حصة تعادل نحو 4% من إجمالي رأس مال «إي فاينانس» بعد الزيادة.
المقابل النقدي (956.4 مليون جنيه): سداد نقدي مباشر لصالح مساهمي شركة «تمويلي».
آلية المقابل المؤجل: يتضمن الهيكل جزءاً مؤجلاً يستحق السداد لاحقاً بعد صدور القوائم المالية النصفية لعام 2027، وذلك رهناً بتحقيق أهداف ومؤشرات أداء مالية وتدفقات محددة ومتفق عليها.
🎯 الأبعاد الاستراتيجية والتشغيلية للصفقة
تسعى «إي فاينانس» من خلال هذا الاستحواذ إلى تعظيم القيمة المضافة لكافة أطراف المنظومة عبر الآتي:
التحول إلى مزود مالي متكامل: الانتقال من دور إدارة وتشغيل البنية التحتية التكنولوجية للمعاملات الرقمية الحكومية والتجارية، إلى تقديم خدمات تمويلية خاضعة للرقابة التنظيمية بصورة مباشرة.
التكامل مع شبكة «تمويلي»: الدمج بين انتشار «تمويلي» الجغرافي الواسع وخبراتها الميدانية في تمويل الشريحة متناهية الصغر، وبين البنية الرقمية المتطورة وشبكة المدفوعات التي تديرها «إي فاينانس».
تطوير التمويل المدمج (Embedded Finance): خلق منتجات مالية رقمية مبتكرة تُمكن شرائح أوسع من أصحاب المشروعات والأفراد من الوصول للسيولة والتطبيقات الرقمية في آن واحد.
تنويع مصادر الإيرادات: تعزيز مستويات الربحية المستدامة ودعم تنوع مصادر الدخل عبر قطاعات جديدة مرتفعة النمو خلال السنوات المقبلة.
⏳ الخطة الزمنية والموافقات التنظيمية
من المقرر إتمام كافة إجراءات نقل الملكية وإغلاق الصفقة رسمياً خلال الربع الثالث أو الأخير من عام 2026، وذلك عقب الاستيفاء الكامل للشروط التنظيمية والحصول على موافقة الأجهزة المعنية:
[موافقة الجمعية العامة غير العادية لشركة إي فاينانس] [موافقة الهيئة العامة للرقابة المالية (FRA)] [موافقة جهاز حماية المنافسة ومنع الممارسات الاحتكارية] [إتمام الصفقة وإغلاق التنفيذ بـ Q3/Q4 2026]
ويتزامن هذا الاستحواذ مع النتائج القوية للمجموعة، حيث تجاوزت أرباح «إي فاينانس» حاجز 1.8 مليار جنيه خلال النصف الأول من العام الحالي، ما يعزز ملائتها المهارية والمالية للتوسع ومساندة خطط الدولة للشمول المالي والتحول الرقمي.
